【單項(xiàng)選擇題】根據(jù)布萊克-斯科爾斯期權(quán)定價(jià)模型，假設(shè)其他因素不變，下列變動(dòng)會(huì)導(dǎo)致期權(quán)價(jià)值下跌的是（）。

A、年標(biāo)準(zhǔn)差增大

B、期權(quán)執(zhí)行價(jià)格提高

C、期權(quán)到期期限縮短

D、股票價(jià)格上升

【答案】B

【解析】布萊克-斯科爾斯期權(quán)定價(jià)模型適用于歐式看漲期權(quán)的估值。年標(biāo)準(zhǔn)差反映的是股價(jià)波動(dòng)的不確定性，標(biāo)準(zhǔn)差增大意味著股價(jià)波動(dòng)率增大，將導(dǎo)致期權(quán)價(jià)值上升，選項(xiàng)A錯(cuò)誤；看漲期權(quán)價(jià)值的執(zhí)行價(jià)格提高會(huì)導(dǎo)致價(jià)值下跌（從S-X的價(jià)值計(jì)算公式可推），選項(xiàng)B正確；由于歐式期權(quán)僅能在到期日行權(quán)，到期期限的長(zhǎng)短對(duì)歐式期權(quán)的價(jià)值影響不一定，因此選項(xiàng)C錯(cuò)誤；股票價(jià)格與看漲期權(quán)價(jià)值呈同向變動(dòng)（從S-X的價(jià)值計(jì)算公式可推），因此選項(xiàng)D錯(cuò)誤

注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試委實(shí)困難，但是也并非不能成功，有志者事竟成，由于注會(huì)備考周期過(guò)于漫長(zhǎng)、考試內(nèi)容過(guò)于困難，因此干貨資料在備考過(guò)程中不能缺少，現(xiàn)牛賬網(wǎng)有如下注會(huì)干貨資料：

資料一：注冊(cè)會(huì)計(jì)師2套拔分卷+口袋書(shū)

資料二：注冊(cè)會(huì)計(jì)師資料包《經(jīng)濟(jì)法法條》《稅法必背考點(diǎn)》《財(cái)管必背公式》《稅法必背公式》

資料三：注冊(cè)會(huì)計(jì)師易錯(cuò)易混知識(shí)點(diǎn)資料包

以上列舉只是部分干貨資料，如果你還想獲取更多干貨資料，點(diǎn)擊免費(fèi)獲取即可了解并下載全部干貨資料哦！